Voor toepassing van de fusievrijstelling van de wet op de vennootschapsbelasting is vereist, dat een zelfstandig gedeelte van een onderneming wordt overgedragen. Als voor de overdracht is besloten tot beeindiging van de activiteiten en daarmee al een begin is gemaakt kan naar het oordeel van Hof en Hoge Raad voor het restant niet meer gesproken worden van een zelfstandig gedeelte van een onderneming. Daardoor kan de fusievrijstelling niet worden toegepast.